مواجهة توتر مخبأ مؤسس منحنى بقيمة 168 مليون دولار

[TL; DR]

تعرضت عملة Curve Finance الرقمية بقيمة 168 مليون دولار لإيجاد خطر التصفية بعد الاختراق الأخير.

كانت تصفية جماعية ضخمة لـ CRV ستؤثر سلبًا على سيولة العديد من منصات DeFi بما في ذلك أافي.

يمكن للتدقيقات الأمنية لبروتوكولات DeFi وأنظمة السلامة القوية أن تساعد في تجنب الاستغلالات الخبيثة.

مقدمة

تعد العديد من المنصات اللامركزية مثل البورصات ومنصات التداول أهدافا واضحة للمتسللين والمحتالين. قد يؤدي الاستغلال الضار لمنصة لامركزية إلى إرسال حالة من الذعر بين المستثمرين وصناعة blockchain بأكملها. أيضا ، قد تؤثر عمليات الاستغلال على مشاريع التشفير الأخرى حيث يربط نظام blockchain بروتوكولات مختلفة.

اليوم، نناقش تأثير الاختراق الأخير لـ Curve Finance سنستكشف أيضًا المخاطر التي تنشأ عندما يحمل شخص أو شركة كمية كبيرة من الأصول الرقمية مثل CRV.

اقرأ أيضًا: Curve Finance crvUSD، توسيع منصتها للعملات المستقرة DeFi

تهديد اختراق Curve Finance يهدد قطاع التمويل اللامركزي (DeFi)

تهديد استغلال ال Curve Finance، وهو تبادل لامركزي، المشين أثر على جزء كبير من قطاع ال DeFi حيث يؤثر على سيولته. في 30 يوليو، هاجم بعض المهاجمين استغلال منحنى التمويل من خلال ثغرة كانت موجودة في مترجم Vyper.

تم استغلال عدة مجموعات تشمل PEGD’s pETH/ETH و Metronome’s msETH/ETH و Alchemix’s alETH/ETH مما أدى إلى سرقة أكثر من 60 مليون دولار من الأصول الرقمية. كان هدف القراصنة الوصول إلى رمز Curve Finance DAO (CRV) وعدة عملات مستقرة وأصول رقمية أخرى مثل ETH.

بصرف النظر عن فقدان العملات المشفرة المختلفة ، تأثر نظام Curve Finance البيئي بشدة حيث انخفض سعر الرمز المميز الأصلي (CRV) بنحو 20٪ في أعقاب الاستغلال.

من المهم أيضًا الإشارة إلى أن Vyper هو لغة برمجة تستخدم لكتابة العقود الذكية على إيثيريوم البلوكشين. قال بعض أعضاء فريق التطوير إن الإصدار الأقدم من Vyper كان عرضة للاستغلال. في هذه الحالة، الثغرة المسماة هجوم إعادة الدخول سمحت للمهاجم بسحب الأصول الرقمية بشكل مستمر دون أن يدرك البروتوكول أنه قد أرسلها بالفعل.

فهم منحنى الفناء

لفهم تأثير الاستغلال ، نحتاج إلى تقدير دور Curve Finance في DeFi. تم إطلاق Curve Finance في عام 2020 ، وهو بورصة لامركزية (DEX) توجد على سلسلة الكتل Ethereum. ببساطة ، يتيح المنصة للمستخدمين تبادل العملات المشفرة المختلفة بدون وسطاء.

يمكن للأفراد والكيانات الاستثمار في تجمعات مختلفة من خلال عملية تسمى توفير السيولة. مرة أخرى، فإنها أداة تحكيم مهمة للمتداولين للأصول التي تفصل قيمتها عن بعضها. في الواقع، Curve Finance هي واحدة من أكبر البورصات اللامركزية بأكثر من $1.6 billion في القيمة الإجمالية المقفلة (TVL).

مخاطرة 168 مليون دولار من مؤسس منصة Curve

بينما تأثر العديد من المستثمرين بالاختراق ، فإن قيمة توكنات CRV بقيمة 168 مليون دولار لمايكل إيجوروف (مؤسس Curve Finance) كانت مشكلة قلق. تهديد انخفاض سعر CRV الذي تلا الاختراق لسيولة العملة الرقمية لمنصة Curve Finance. يمكن أن يؤدي انخفاض آخر في قيمة توكن CRV إلى تصفية التوكن.

السبب هو أن Agorov استخدم CRV كضمان للقروض في بروتوكولات الإقراض المختلفة. في الواقع، استخدم 168 مليون دولار من CRV، وهو حوالي 34٪ من إجمالي العرض، لتأمين عدة قروض.

على سبيل المثال، استخدم إيغوروف 63 مليون دولار قيمة CRV كضمان للحصول على قرض على Aave. كما استخدم 32 مليون دولار قيمة CRV كضمان للحصول على عملة مستقرة FRAX على Fraxlend، إصدار العملة المستقرة. كما كان لديه قرض بقيمة 18 مليون دولار على Abracadabra. وفقًا لـ DefiLlama، سيتم تصفية الضمانات الخاصة بـ CRV لإيغوروف عندما تصل قيمتها إلى 0.37 دولار.

ومع ذلك، بعد استغلال منحنى التمويل، اتخذ إيغوروف عدد من التدابير لتجنب احتمال نقص التدفق النقدي الذي يمكن أن يؤدي إلى انخفاض قيمة CRV دون 0.37 دولار. قام إيغوروف بتعزيز رأس المال من خلال بيع LIDO، العملة الأصلية لمنصة Lido للتجزئة السائلة. كما سدد بعض قروضه لتقليل تأثير تصفية محتملة.

بالإضافة إلى ذلك، قدم Curve Finance مكافأة بنسبة 10% لإعادة العملات المشفرة المسروقة. وفقًا لـ CoinDesk، كيرف للتمويل يسترد 75٪ من الأصول المشفرة المسروقة بعد تقديم الجائزة.

تأثيرات محتملة لتصفية 168 مليون دولار من إيغوروف

إذا كان سعر CRV يمكن أن ينخفض إلى أقل من 0.37 دولار، قد يؤدي ذلك إلى تصفية ضمان قرض إيغوروف من CRV بقيمة 168 مليون دولار. ستكون آثار هذه التصفية بعيدة المدى حيث ستواجه العديد من منصات الإقراض ومنصة Curve Finance تحديات سيولة.

على سبيل المثال، بعد وقت قصير من الاختراق ، تراجعت القيمة الإجمالية المقفلة لمنصة Curve Finance بنسبة 44٪ بينما تراجعت القيمة الإجمالية المقفلة لقطاع DeFi بأكثر من 2 مليار دولار. كما نلاحظ من هذا التطور، يمكن أن يتسبب تصفية عملات Curve Finance الرقمية ذات القيمة 168 مليون دولار لـ Egorov في تأثير وبائي على بروتوكولات DeFi حيث يتم استخدام CRV كضمان.

تصفية CRV ستؤدي إلى بيع جماعي بسعر منخفض جدًا، مما سيؤثر على سيولة مشاريع العملات الرقمية المختلفة التي تتعامل معها. وبالمثل، فإن التصفية من المرجح أن تدفع سعرها للأسفل بشكل أكبر مما قد يخلق ذعرًا بين المستثمرين. يجدر بالذكر أن CRV مقترنة بعملات رقمية مختلفة في منصات تمويل غير مركزي مختلفة مثل سوشي و Uniswap.

وأظهرت هذه الحادثة القرصنة بشكل أكبر أن التملك المركزي لأصل رقمي في يد شخص واحد أو عدة أفراد أو كيانات قد يكون له عواقب وخيمة. إذا استخدم هؤلاء الأفراد كميات كبيرة من رمز/عملة معينة كضمان أو في التداول برافعة مالية، فإن تصفيتها قد تؤدي إلى انخفاض حاد في سعرها. وقد ينتج عن ذلك بيع جماعي وانهيار محتمل.

عندما يدرك مجتمع المستثمرين أيضًا أن الأصول الرقمية في يد عدد قليل من الأفراد أو الجهات التي قد تخلق مشاعر سلبية قد تؤثر سلبًا على قيمتها. هذا هو السبب في أن العديد من المستثمرين التجزئة يتتبعون أنشطة الحيتان لتحديد حركة الأسعار المحتملة للعملات الرقمية المحددة.

اقرأ أيضًا: ما هي حرب الانحناء: اكتساب رؤية في الانحناء - زعيم تبادل العملات المستقرة

تدابير لتخفيف المخاطر المتعلقة بالاستثمارات الرقمية

تعلمت صناعة العملات الرقمية أيضًا دروسًا قيمة من اختراق Curve Finance وتصفية القيمة المالية المحتملة لقيمة 168 مليون دولار من CRV لإيجوروف.

أولاً، يجب على شركات DeFi أن تقوم بالاستدامة المناسبة قبل تقديم قروض كبيرة للأفراد والكيانات. كما هو مذكور في هذه الحالة، جمع Egorov ثلث إمدادات CRV لاستخدامها كضمان للقروض بقيمة ملايين الدولارات، بصيغة العملات المشفرة، وفي الغالب العملات المستقرة.

سيؤثر تصفية العملات المشفرة التي تعد جزءًا من الضمانات على سيولة وقابلية القطاع الديسي المالي بأكمله. لذلك ، يجب على بروتوكولات الإقراض حماية قيمة الأصول المشفرة من خلال تقييد المواقف الكبيرة التي قد تخلق مخاطر نظامية.

يجب على مشاريع العملات المشفرة إنشاء تآزر وتعاونات لحماية أموال المستثمرين. على سبيل المثال، الروح التعاونية التي أظهرها هاكرز القبعات البيضاء ومشغلو الروبوتات MEV مهمة حيث ساعدوا في استعادة جزء من العملات المشفرة المسروقة.

أيضًا، يشير حقيقة سرقة عملات مشفرة بقيمة ملايين الدولارات نتيجة ثغرة في لغة برمجة Vyper إلى الحاجة إلى فحوصات أمنية قوية وتنفيذ ممارسات وأنظمة أمنية قوية.

الاستنتاج

بعد اختراق منحنى التمويل ، كانت 168 مليون دولار من CRV لإيجوروف معرضة للتهديد من تصفية ضخمة محتملة. السبب في ذلك هو أن إيجوروف استخدم الرموز كضمان للقروض الرقمية المختلفة. كانت التصفية الكبيرة ستؤثر أيضًا على سيولة مختلف منصات ديفي التي تحتوي على CRV كجزء من محافظها.

أسئلة شائعة حول منحنى الفنانة

ما هو Curve Finance؟

منصة Curve Finance هي منصة تبادل لامركزية حيث يمكن للأشخاص تبادل العملات المشفرة. يمكن لأي شخص إيداع أصوله المشفرة في مجموعات مختلفة موجودة على المنصة.

هل منصة Curve Finance آمنة؟

Curve Finance آمن لأنه لم يتعرض للكثير من الاستغلالات الخبيثة على مر السنين. ومع ذلك، مثل أي ممثل خبيث لامركزي قد يقوضه في أي وقت تبعاً لممارسات الأمان الحالية.

لماذا شراء CRV؟

CRV هو حوكمة رمز من منصة Curve Finance، واحدة من أبرز البورصات اللامركزية. نظرًا للطلب العالي على خدمات Curve Finance ، من المرجح أن يحافظ CRV على قيمة مستقرة على مر الزمن. بالمثل ، فإن المنصة تحتوي على تكنولوجيا قيمة جدًا ويستخدمها العديد من التجار. اقرأ أيضًا كيف لشراء Curve DAO

هل CRV استثمار جيد؟

CRV هو استثمار جيد لأنه يدعم تبادل لامركزي يحظى بطلب كبير. يقوم العديد من المستثمرين في العملات الرقمية بتبديل الآلاف من العملات الرقمية على Curve Finance.