Інновації ведуть: Податки на криптоактиви та регуляторні дослідження в штаті Нью-Гемпшир

1. Вступ

Нью-Гемпшир відомий своїми унікальними природними краєвидами, особливо знаменитими горами Вайт, озерами та яскравими кленовими листям восени. Цей штат завжди був попереду у сфері інновацій та розвитку. Як штат, який відіграв ключову роль у війні за незалежність США, Нью-Гемпшир відомий своїм девізом "не бути вільним - краще померти". Сьогодні штат знову перебуває на передовій інновацій, цього разу він сприяє більш широкому прийняттю криптоактивів у різних штатах США: у травні 2025 року Нью-Гемпшир став першим штатом у країні, який законодавчо встановив резерви біткоїнів.

Перед цим значним досягненням штат здобув широке визнання в криптоіндустрії завдяки своїй дружній податковій політиці. У цій статті ми детально розглянемо податкову систему Нью-Гемпширу (особливо податкове регулювання, пов'язане з криптоактивами), а також недавні регуляторні зміни, пов'язані з криптоактивами.

2. Основна податкова система штату Нью-Гемпшир

2.1 Огляд

Штат Нью-Гемпшир має відносно дружню податкову систему, що робить його дуже привабливим місцем для людей, які шукають місце проживання з низьким податковим навантаженням у США. Податкова система штату є вигідною для високодохідних осіб, підприємців та працівників. Як один з небагатьох штатів США, які не стягують податок на прибуток фізичних осіб, податок з продажу та податок на приріст капіталу, Нью-Гемпшир має великий привабливість для платників податків. Проте податкове навантаження в штаті в основному зосереджене на інших податках, зокрема на податку на власність, що може створювати певний тиск на власників та орендарів. Незважаючи на це, податкова система Нью-Гемпшира залишається в перевазі в США, характеризуючись простотою системи, економічною свободою та високою прозорістю.

Управління податкової служби штату Нью-Гемпшир відповідає за стягнення та управління різними податками, забезпечуючи виконання обов'язків платниками податків через аудити, розслідування та інші заходи. Одночасно цей відомство також контролює роботу зі стягнення муніципальних податків, забезпечуючи їх справедливість та відповідність вимогам законодавства штату.

2.2 Основні податки

2.2.1 Податок на підприємницьку діяльність

Податок на підприємницьку діяльність є одним з основних податків штату Нью-Гемпшир, його стягнення базується на вартості підприємств, що включає заробітну плату, відсотки та виплачені дивіденди, ставка становить 0,55%. Це одна з дуже характерних складових податкової структури штату. Іншими словами, податок на підприємницьку діяльність вимірюється відповідно до масштабу підприємницької діяльності, що відрізняється від іншого основного податку штату - податку на прибуток підприємств, який стягується на основі чистого прибутку підприємств.

Податок на корпоративний бізнес застосовується до акціонерних товариств, товариств з обмеженою відповідальністю, партнерств та індивідуальних підприємств, загальний дохід яких перевищує 277 000 доларів США або податкова база корпоративної вартості перевищує 111 000 доларів США. Незалежно від того, чи є підприємство прибутковим, якщо досягнуто порогу, необхідно сплатити цей податок.

2.2.2 Податок на прибуток підприємств

Податок на прибуток підприємств є одним з важливих джерел фінансових надходжень уряду штату Нью-Гемпшир та основним податком, який стягується з чистого прибутку підприємств, що отримують доходи в цьому штаті.

Цей податок стосується таких суб’єктів, як акціонерні товариства, товариства з обмеженою відповідальністю, партнерства та індивідуальні підприємства, в деяких випадках також включаючи трасти та спадщини. Суб’єкти, на яких це поширюється, повинні вести бізнес у штаті Нью-Гемпшир і мати річний валовий дохід, що перевищує 92 000 доларів.

На даний момент ставка податку на прибуток підприємств становить 7,5% від оподатковуваного чистого прибутку, що є зниженням з попередніх 8,5%. Це є одним із результатів тривалих податкових реформ у цьому штаті. У порівнянні з іншими штатами, ставка податку на прибуток підприємств у Нью-Гемпширі є нижчою та використовує спрощений метод розрахунку, тісно пов'язаний з федеральною податковою декларацією.

2.2.3 Податок на майно

Податок на нерухомість є основним видом податків, які сплачують жителі Нью-Гемпширу, а також основним джерелом фінансування. Штат компенсує відсутність податку на доходи фізичних осіб та податку на продаж високими податками на нерухомість, тому його податкове навантаження на нерухомість на душу населення є одним з найвищих у країні. Нью-Гемпшир стягує податки на власність для власних домогосподарств за ефективною ставкою 1,41%, що в 2024 році принесло приблизно 360 мільйонів доларів США доходу, що на 38,3% більше порівняно з попереднім фінансовим роком.

Податок на нерухомість у штаті Нью-Гемпшир відповідає місцевим органам влади, збори та управління податками здійснюються на рівні міст і містечок. Кожне містечко управляє податками відповідно до своїх бюджетних потреб, що означає, що ставки податків можуть відрізнятися в залежності від місцевості.

Хоча цей податок стягується на рівні міст, державне управління податків проводить оцінку балансування ставок податків, щоб забезпечити справедливість і єдність ставок податків у всіх містах. При оцінці враховуються такі фактори, як міський бюджет, бюджет місцевої освіти та рішення виборців.

Податок на нерухомість застосовується до різних видів нерухомості, включаючи житлові ділянки, комерційні ділянки та промислові ділянки разом із будівлями на них. У той же час він також застосовується до "сучасних ділянок", але відкриті простори та сільськогосподарські землі можуть отримати певні податкові пільги.

2.3 Податкова система криптоактивів у Нью-Гемпширі

Штат Нью-Гемпшир наразі не створив спеціальну податкову систему для криптоактивів або пов'язаних з ними діяльностей. Проте, криптоінститути або інші економічні суб'єкти, що працюють у штаті, все ще можуть підпадати під дію інших податків, згаданих раніше, таких як податок на прибуток підприємств, податок на бізнес-операції та податок на нерухомість. Відсутність спеціального податку на криптоактиви в штаті може бути пов'язана з відсутністю податку на доходи фізичних осіб та податку на продаж, а також може бути свідомим рішенням позиціонувати себе як дружню юрисдикцію для криптоінститутів.

Ця податкова система полегшує ведення бізнесу та оцінку податкового навантаження для криптоактивів. Крім того, існуюча податкова рамка також робить штат Нью-Гемпшир ідеальним місцем для розробки продуктів криптоактивами та отримання більшої частки доходу. Якщо в інших штатах, ці доходи можуть призвести до більшого податкового навантаження.

З більш широкої перспективи, відсутність податку на прибуток фізичних осіб або податку на капітальний дохід означає, що резиденти можуть зберігати більшість своїх доходів, отриманих через криптоактиви або інші форми. Більш того, загальна низька податкова середа в Нью-Гемпширі також дозволяє криптоактивним компаніям максимально використовувати існуючу систему для розширення бізнесу, одночасно мінімізуючи своє податкове навантаження. У майбутньому штат також може провести більш вільні податкові реформи, щоб зменшити існуюче податкове навантаження, впровадити стимулюючі заходи та подальше заохочення розвитку криптоіндустрії в штаті.

3. Майбутні тенденції регулювання криптоактивів у штаті Нью-Гемпшир

З 2024 року штат Нью-Гемпшир вживає ряд законодавчих заходів, що мають на меті надати правову основу для діяльності, пов'язаної з блокчейном або криптоактивами, та сприяти просуванню штату на передній план застосування та розвитку криптоактивів. Минулого року штат запровадив Закон про децентралізовані автономні організації, щоб регулювати децентралізовані автономні організації, які працюють в штаті. Це законодавство має на меті надати рекомендації щодо управління, реорганізації та інших питань, а також надати юридичне визнання блокчейн-організаціям, заохочуючи їх заснування, розширення або перенесення бізнесу в штат Нью-Гемпшир.

У травні 2025 року губернатор Нью-Гемпшира офіційно оголосив, що штат створить "Стратегічний фонд резервів біткоїнів та цифрових активів", що дозволить державному фінансовому управлінню інвестувати до 5% публічних коштів у цифрові активи з капіталізацією понад 500 мільярдів доларів (наразі лише біткоїн відповідає цим критеріям), а двоетапний бюджет Нью-Гемпшира становить 151,7 мільярда доларів, з яких 5% становить 785 мільйонів доларів. Підписання цього законопроекту стало першим випадком, коли місцеві органи влади США на законодавчому рівні визнали біткоїн як резервний актив, і надало шаблон для законодавчої практики інших штатів. Проте цей законопроект не зобов'язує до інвестицій, а лише надає право державному фінансовому управлінню інвестувати.

Окрім недавно прийнятого законопроєкту, ще один законопроєкт Палати представників (номер 639), який був представлений у 2025 році, наразі перебуває на стадії розгляду. Він має на меті забезпечити більше захисту для майнерів криптоактивів. Якщо цей законопроєкт буде прийнято, він зменшить регуляторний тягар з боку державних та місцевих органів влади щодо діяльності з видобутку криптоактивів, надаючи більш вільні умови для учасників цієї сфери. Крім того, цей законопроєкт може захистити майнінгові компанії від заборони місцевими органами влади на підставі шуму, споживання енергії або інших причин. Потенційний вплив цього законопроєкту не слід недооцінювати, оскільки він торкається деяких ключових викликів, з якими стикаються американські майнери криптоактивів, зокрема проблеми шуму та споживання енергії від майнінгових установок. Цей законопроєкт також скасує повноваження місцевих органів влади заважати людям використовувати криптоактиви для покупки товарів і послуг. Проте цей законопроєкт ще чекає на затвердження Палатою представників, а Сенат штату вирішив призупинити законодавчий процес, щоб дати більше часу для дебатів. Тим часом, Сенат також розглядає деякі положення цього законопроєкту, зокрема ті, які передбачають, що криптоактиви не будуть класифіковані як цінні папери або інвестиційні контракти. Ця регуляторна ініціатива націлена на диверсифікацію інвестиційного портфеля штату, що також відображає зростаюче визнання цифрових активів на інституційному рівні.

4. Підсумок

Прогрес регулювання криптоактивів у штаті Нью-Гемпшир та широке прийняття криптоактивів відображають позитивні очікування на ринку криптоактивів. Хоча наразі важко повністю оцінити ефективність нового законодавства в Нью-Гемпширі, можна з упевненістю стверджувати, що позиція штату на підтримку криптоактивів може бути подальшою зміцнена в найближчі роки.

З більш широкої перспективи штат Нью-Гемпшир, можливо, знову зіграє роль лідера, спонукаючи інші штати США до більш активного прийняття криптоактивів. Його потенційний вплив призведе до появи в США більшої кількості юрисдикцій, дружніх до криптоактивів, що, в свою чергу, сформує дедалі розширюваний список "білих" криптоактивів, надаючи інвесторам та розробникам більше ідеальних місць для створення та ведення крипто-бізнесу без регуляторного тиску чи обмежень.

Для штату Нью-Гемпшир інвестиції в біткоїн є способом диверсифікації своїх резервів та отримання значних інвестиційних прибутків. Водночас підтримка штатом шифрування та низьке податкове навантаження мають намір привабити велику кількість шанувальників шифрування та розробників, які прагнуть знайти сприятливі умови для розвитку інноваційних проектів або отримання вищих прибутків.