Анализ крипторынка и макроэкономические инсайты

Анализ рынка

Текущие эмоции на крипторынке

Несмотря на недавний рост, общее настроение на крипторынке все еще остается угнетенным. Спрос на диверсификацию активов и хранение ценностей остается сильным, что в основном связано с рисками оценки акций и облигаций, а также колебаниями стоимости валюты. Цены на BTC в основном зависят от краткосрочных трейдеров и часто подвергаются влиянию макроэкономической среды и проблем ликвидности. В условиях текущей денежно-кредитной политики и ограниченных мер поддержки цен на активы криптовалюты сильно чувствительны к условиям ликвидности, и в краткосрочной перспективе на рынке могут возникнуть колебания.

Состояние выпуска ETF

Недавние ETF, выпущенные в Гонконге, показали результаты ниже ожиданий, объем торгов составил всего 11,2 миллиона долларов, что значительно ниже объема торгов на американском рынке в 655 миллионов долларов. BTC-ETF, котирующийся в США, также столкнулся с заметным оттоком средств, хотя это является нормальной рыночной волатильностью, но также отражает относительно стабильные показатели BTC.

Динамика рынка стабильных монет

Некоторые крупные эмитенты стабильных монет, обладающие значительными объемами американских облигаций, вызвали беспокойство на рынке, однако аналитики считают, что рынок облигаций обладает достаточной способностью справляться с потенциальными ситуациями ликвидации. Сотрудничество этой компании с одной аналитической компанией для идентификации адресов с высоким уровнем риска демонстрирует ее решимость справляться с регуляторными вызовами на фоне геополитической напряженности и усиления санкций.

Изменение регуляторной среды

Голосование в Палате представителей США прошло за отмену SAB 121, что, как ожидается, позволит смягчить ограничения на предоставление банковских услуг по хранению шифрования. Несмотря на возможное вето, это действие, получившее двустороннюю поддержку, подчеркивает важность интеграции криптоактивов в традиционную финансовую систему, отражая растущее признание потенциала шифрования и потребность в ясности регулирования.

Производительность торговой платформы

Под воздействием резкого увеличения объема торговли криптовалютами несколько торговых платформ показали сильные результаты в первом квартале. Количество розничных трейдеров значительно увеличилось, также был зафиксирован рост объемов торговли со стороны институциональных инвесторов. Эта тенденция подчеркивает динамические изменения на крипторынке, где как розничные, так и институциональные инвесторы проявляют большой интерес.

Политическое влияние шифрования валют

Криптовалюта стала ключевой темой дискуссий на выборах в США, особенно в колеблющихся штатах. Значительная доля избирателей считает криптовалюту очень важной, что влияет на стратегию кампаний. Отношение политиков к криптовалюте различается, отражая широкий спектр обсуждений вокруг инноваций, финансовой свободы и умеренного регулирования.

Развитие новых рынков

Некоторый крупный торговый платформ в Индии успешно зарегистрировался в финансовом разведывательном управлении, что знаменует собой позитивный шаг Индии к регулируемой шифровальной экономике. Учитывая огромную пользовательскую базу торговли и DeFi в Индии, этот рынок демонстрирует значительный потенциал роста.

ETH спотовый ETF получил одобрение

Комиссия по ценным бумагам и биржам США разрешила первый ETF на спотовый ETH, что является важной вехой в процессе легализации криптовалюты в США. Этот шаг, как ожидается, усилит ликвидность на рынке и поддержит дальнейшие инновации в сети Эфириум.

Направления традиционного финансового рынка

Биржевые торгуемые ноты на биткойн и эфириум были зарегистрированы на Лондонской фондовой бирже, предоставляя профессиональным инвесторам удобный доступ к криптовалютам. Нью-Йоркская фондовая биржа планирует зарегистрировать биткойн-опционы с денежным расчетом, ожидая одобрения регуляторов. Эти события указывают на то, что криптоактивы постепенно принимаются институциональными инвесторами.

Прогресс возврата Mt. Gox

Некоторый банкротный обмен скоро начнет возвращать восстановленные биткойны, биткойн-кэш и наличные своим кредиторам. Несмотря на то, что конкретное время пока неясно, доверенное лицо уже перевело около 140,000 биткойнов в подготовку к выплатам. Рынок относительно спокойно реагирует на это, так как это событие ожидалось в течение многих лет.

Макроанализ

Уверенность потребителей и экономические перспективы

Потребительская уверенность в США неожиданно выросла до 102 в мае, прервав трехмесячный спад. Несмотря на сильный оптимизм по поводу текущей экономики, беспокойство о возможной рецессии в течение следующего года все еще сохраняется. Ожидания инфляции немного возросли, что отражает постоянную тревогу по поводу роста затрат.

Применение стабильных монет в международной торговле

Российская металлургическая компания начала использовать стейблы для торговли с китайскими партнерами, обходя традиционную банковскую систему. Это подчеркивает эффективность стейблов в трансакциях между странами и может побудить регуляторов рассмотреть возможность разработки более четких правил.

Глобальные усилия по токенизации

Токио представил программу субсидий для поддержки выпуска токенизированных ценных бумаг, с целью покрытия большей части расходов. Этот шаг позиционирует Токио как важного участника токенизированного рынка, что может способствовать экономической активности и инновациям.

геополитическая ситуация

Ситуация в Тайваньском проливе становится все более напряженной, Китай увеличил военные действия вблизи Тайваня. Президент России посетил Китай, усиливая связи двух стран в области военных и технологий, бросая вызов влиянию США и указывая на изменения в глобальной системе власти.

Изменения в международной торговле и расчетах

Саудовская Аравия рассматривает возможность перехода на расчет нефтяной торговли с Японией в йенах вместо долларов. Китай и Сербия согласовали увеличение торговли на основе юаня. Эти меры отражают тенденцию стран к диверсификации торговых валют и финансовых резервов, что знаменует собой изменения в глобальных экономических отношениях.

Динамика регулирования на развивающихся рынках

Турция продвигает законопроект о регулировании поставщиков шифрования, целью которого является формализация и расширение ее активного крипторынка. Учитывая высокий уровень принятия криптовалют среди граждан Турции, это законодательство может способствовать развитию цифровых активов и услуг в стране.

Влияние американской торговой политики

США могут повысить налог на товары из Китая, что может привести к росту инфляции. Эти меры направлены на стимулирование внутреннего производства, но могут привести к увеличению затрат и росту фискального стимула, что еще больше вызовет опасения по поводу государственного долга.