O esquema de "cair o tapete" no mundo dos Ativos de criptografia: do mito das centenas de vezes à armadilha de cair para zero

No mercado de ativos de criptografia, durante um mercado em alta, algumas pessoas obtiveram retornos incríveis ao investir em um determinado projeto, mas muitas outras sofreram perdas significativas devido ao comportamento malicioso da equipe do projeto. Recentemente, o preço do Aura (AURA) disparou 800% em apenas algumas horas, passando de 0,001 dólares para 0,008 dólares, com um aumento no volume de transações de mais de 115.000% em relação ao dia anterior. No entanto, um conhecido analista de ativos de criptografia alertou que isso pode ser uma lavada de olhos cuidadosamente planejada - um padrão criminoso conhecido como "Rug Pull" está se espalhando pela área de ativos de criptografia de forma industrial.

A impressionante escala do Rug Pull

Através da análise dos contratos das principais blockchains, os dados mostram que até 304.000 tokens sofreram diferentes níveis de Rug Pull, com centenas de "moedas armadilha" aparecendo na rede a cada dia. Na rede Ethereum, existem cerca de 266.000 endereços independentes dedicados à criação e promoção de tokens fraudulentos.

Esses indivíduos mal-intencionados utilizam ferramentas de emissão de moeda com baixa barreira de entrada e uma enorme base de usuários para configurar iscas de forma precisa. Embora o lucro médio de um único projeto de fraude na Ethereum seja de cerca de 1,65 milhões de dólares, devido ao grande número, a receita total ilegal atingiu impressionantes 502 bilhões de dólares.

Outros eventos de Rug Pull em outras blockchains também não podem ser ignorados. Uma blockchain registrou 530 casos, com um lucro total de 10,140 dólares, envolvendo 7,680 moedas e 4,640 implantadores fraudulentos ativos. Outra blockchain emergente, embora o volume de dados seja relativamente pequeno, já teve 4 contratos completamente drenados de liquidez.

Segundo estatísticas, mais de 7 milhões de investidores já se tornaram vítimas diretas de esquemas de Rug Pull, o que significa que milhões de indivíduos e famílias perderam suas riquezas nessas armadilhas.

Tipos e características de Rug Pull

Rug Pull duro: um roubo completo

Rug Pull rígido é um comportamento de fraude extremamente severo, onde os golpistas, através de códigos maliciosos ou vulnerabilidades predefinidas, subtraem subjetivamente toda a liquidez do projeto. Alguns endereços têm registros de Rug Pull rígido em várias blockchains, utilizando as características de diferentes cadeias para cometer crimes e evitar rastreamento, levando o preço do token a cair para zero.

Muitos endereços de fraude apresentam uma taxa de criminalidade extremamente alta. Por exemplo, um endereço em uma blockchain pública está associado a 45 tokens Rug Pull e 37 pools de liquidez drenados. Esses endereços são como gafanhotos, implantando tokens em massa, drenando rapidamente e, em seguida, desaparecendo ou mudando de identidade para recomeçar.

A vida útil de muitos tokens de Rug Pull é extremamente curta, variando de 0 dias, 1 dia ou 3 dias. Isso corrobora os padrões de lavagem os olhos como o "盘貔貅" - após o lançamento, os tokens completam a fraudes em um curto espaço de tempo, não dando aos investidores qualquer janela de tempo para reagir ou sair.

Rug Pull suave: a água morna cozinhando a rã

Em comparação com a violência do Rug Pull duro, o Rug Pull suave é mais oculto e insidioso. Ele não fará com que o preço do token caia para zero instantaneamente, mas criará a ilusão de uma "queda lenta" ou "ajuste temporário do projeto". Os golpistas podem inventar várias razões, como "migração de contrato", "atualização de sistema" ou "enfrentar a volatilidade do mercado", levando alguns investidores a não conseguirem escapar a tempo devido a uma falsa sensação de segurança ou falta de reação, resultando em perdas significativas durante a queda contínua.

Tendências de Rug Pull

Com base nos dados em cadeia de 2020 a 2025, pode-se observar que a quantidade de tokens fraudulentos implantados na Ethereum atingiu um pico histórico de 125,759 em 2023, representando 42,3% do total dos cinco anos. No entanto, em 2024, a quantidade implantada caiu drasticamente para 69,154, uma diminuição de 45% em relação ao ano anterior. A atividade fraudulenta apresenta uma clara periodicidade, com uma média anual de 48,721 implantações em cadeias principais entre 2021 e 2023. Vale destacar que o ciclo de vida médio dos contratos de fraude foi reduzido de 356 dias em 2021 para apenas 3,8 dias em 2025.

Sugestões de prevenção

Diante de fraudes de tal escala, os investidores precisam aumentar a vigilância. Aqui estão algumas sugestões para prevenir Rug Pulls:

1. Esteja atento às promessas de altos retornos
2. Trate com cautela projetos de equipes anônimas
3. Verifique se o projeto foi auditado
4. Verificar a situação do bloqueio de liquidez
5. Cuidado com a exageração nas redes sociais
6. Atenção ao comportamento anômalo de puxar preços em um curto período de tempo

Antes de investir, verificar se o contrato é de código aberto, se foi auditado por uma conhecida entidade de auditoria, se o histórico da equipe é verificável, e a situação do bloqueio de liquidez deve ser passos essenciais.

Conclusão

O Rug Pull tornou-se um ataque sistemático à base de confiança de toda a indústria de blockchain e Ativos de criptografia. Revelar essas verdades obscuras não é apenas para alertar sobre os riscos, mas também para promover a criação de um sistema de regulamentação mais robusto na indústria, proteger os interesses dos investidores e manter o desenvolvimento saudável do mercado.